Rambler's Top100
Сделать стартовой | Добавить в избранноеРегистрация | Заказать услугу | Забыли пароль?
МойМеталлопрокат.ру|Мой ХОТ|Мой спрос
ЛогинПароль
Июнь
Пн Вт Ср Чт Пт Сб Вс
1234
567891011
12131415161718
19202122232425
2627282930

Май
Пн Вт Ср Чт Пт Сб Вс
1234567
891011121314
15161718192021
22232425262728
293031
Яндекс цитирования

Новости

"Металлоинвест" готовится к дебюту на публике

30 июня 2011, 10:56

Горнорудный холдинг «Металлоинвест» рассматривает возможность размещения в 2011 году еврооблигаций на 1 млрд долларов. Это позволит полностью рефинансировать долговой портфель и будет первым шагом к запланированному ранее IPO
Крупнейший отечественный производитель железнорудного сырья, холдинг «Металлоинвест», может выпустить еврооблигации во втором полугодии 2011 года. Об этом BFM.ru заявил генеральный директор управляющей компании холдинга Эдуард Потапов в кулуарах инвестиционной конференции «Ренессанс Капитала».
Отвечая на вопрос об объеме размещения евробондов, он заявил: «Меньше 1 млрд долларов для компании нашего уровня не имеет смысла, выпуск должен обладать ликвидностью». Потапов уточнил, что в случае удачной конъюнктуры объем выпуска может быть увеличен вплоть до 1,5 млрд долларов. Деньги могут быть привлечены на 5-7 лет и направлены на рефинансирование задолженности холдинга.
ОАО «ХК «Металлоинвест» создано в 1999 году в результате объединения Оскольского электрометаллургического комбината и Лебединского ГОКа. На начало 2011 года 50% компании принадлежало Алишеру Усманову, 30% — фонду депутата Андрея Скотча, 20% — Василию Анисимову. «Металлоинвест» — один из крупнейших горно-металлургических холдингов. Бизнес компании представлен в двух сегментах: производство стали и добыча железной руды. Компания обладает самыми крупными в мире запасами железной руды — 14,9 млрд тонн. По итогам 2010 года холдинг выпустил 35,14 млн тонн железнорудного концентрата и 6,09 млн тонн стали. Выручка компании в первом полугодии 2010 года составила 99 млрд рублей, чистая прибыль — 15,6 млрд рублей.
По оценке аналитика ИК «Велес Капитал» Ивана Манаенко, компания сможет разместить евробонды с такими характеристиками под ставку 6,7-7%. «Ориентиром для оценки ставки станут бумаги других российских металлургов. Например, сейчас евробонды «Северстали» торгуются с доходностью 6,44%», — указывает эксперт. Разницу в ставках Манаенко объясняет тем, что «Северсталь» давно обладает публичной историей, и инвесторам значительно проще оценивать её бизнес и связанные с ним риски.
Отметим, до этого компания выходила на долговый рынок в апреле, когда привлекла синдицированный кредит от консорциума банков во главе с BNP Paribas и Deutsche Bank. Объем займа составил 3,1 млрд долларов. Ставка займа привязана к показателям заверенной аудиторами финансовой отчетности, и за 2010 год составит LIBOR + 225 базисных пунктов. Финансовый директор «Металлоинвеста» Павел Митрофанов уточнил, что цель кредита — рефинансирование существующей задолженности и приобретение перспективных активов.
Аналитик Rye, Man & Gor Securities Андрей Третельников считает, что намерение компании выпустить евробонды вместо привлечения банковского займа, вероятно, связано с тем, что акционеры не хотят передавать какие-то активы в залог. «Выпуск облигаций, как правило, не требует передачи части активов компании в залог кредиторам. Кроме того, размещение бондов будет первым шагом в построении публичной истории компании», — указывает эксперт.
Отметим, по итогам 2010 года (по неофициальной информации) долговая нагрузка горнодобывающего холдинга составляла 4,1 млрд долларов. Таким образом, в случае размещения евробондов портфель холдинга будет полностью рефинансирован долгосрочными займами.
Текущая оптимизация кредитного портфеля — косвенный признак подготовки компании к публичному размещению. Во вторник Потапов уточнил, что планы по размещению акций сохраняются, и компания ждет хорошей конъюнктуры. «Акционеры ставят задачу вернуться к докризисному уровню стоимости компании. Может быть, это случится в 2012 году, если цены на железную руду и сталь не претерпят существенных изменений в сторону понижения, а темпы роста составят 10 -15%», — резюмировал топ-менеджер.
Напомним, представители «Металлоинвеста» заявляли о намерении провести IPO еще в 2008 году, однако тогда в их планы вмешался кризис.

Business-FM


Материалы по теме:
15/06/2017«Амет» готовится к вводу в строй нового оборудования в ЛПЦ №3
01/06/2017Металлоинвест в 2,2 раза нарастил квартальную прибыль
18/05/2017Металлоинвест снизил квартальную выплавку чугуна
17/05/2017Металлоинвест удержал квартальное производство руды
24/04/2017Металлоинвест построит термопечь на Уральской стали за 1,5 млрд руб.

Версия для печати: http://www.metalindex.ru/news/2011/06/30/news_32102.html?template=23
Российский Союз Поставщиков Металлопродукции  
© 2000-2017
Рейтинг@Mail.ru