«Северсталь» решила не медлить с размещением облигаций. В пятницу компания открыла книгу заявок на свои биржевые облигации на общую сумму 10 млрд руб. Ориентир ставки первого купона — 15,5—16,5% годовых. По мнению экспертов, компания сумеет закрыть книгу по нижней границе.
«Северсталь» в пятницу открыла книгу заявок на биржевые облигации объемом 10 млрд руб., рассказали РБК daily источники, близкие к организаторам займа (Raiffeizen и Citi). Ориентир ставки первого купона — 15,5—16,5% годовых. Срок обращения бумаг — три года, с возможной офертой через два года. Закрытие книги заявок планируется на неделе с 14 по 17 сентября.
Совет директоров «Северстали» принял решение о размещении пяти серий биржевых облигаций в общей сложности на 45 млрд руб. в середине августа. Первая из них рассчитана на объем эмиссии в 15 млрд руб., вторая и третья — по 10 млрд руб. каждая, четвертая и пятая — 5 млрд руб. каждая. Сейчас будет размещаться вторая серия. Когда планируется размещение остальных выпусков, в компании не говорят. Ранее в «Северстали» отмечали, что объемы размещения и сроки будут определяться в зависимости от потребностей компании. Полученные средства планируется направить на рефинансирование кредитного портфеля и общекорпоративные нужды.
Свои финансовые показатели по МСФО за первое полугодие 2009 года «Северсталь» планирует опубликовать сегодня. Эксперты полагают, что компания продемонстрирует некоторое улучшение по отношению к предыдущему кварталу. «Убыток EBITDA за второй квартал сократится на 61% в квартальном исчислении — до 61 млн долл., а чистый убыток составит 265 млн долл. (минус 59%)», — считает Андрей Литвин из ФК «Открытие». На этом фоне рефинансирование задолженности — актуальный вопрос для «Северстали»: согласно отчетности компании по МСФО за первый квартал 2009 года, ее краткосрочная задолженность на конец марта составляла 2,03 млрд долл. (совокупный долг — 7,52 млрд долл.).
Конъюнктура рынка позволяет «Северстали» надеяться на успешное рефинансирование долгового портфеля, считают эксперты. «На рынке много ликвидности, компания имеет кредитный рейтинг, — говорит Станислав Боженко из ФК «Уралсиб». — Так что при предложенном уровне доходности спрос на долговые бумаги «Северстали» будет». Как добавляет Антон Затолокин из БКС, «Северсталь» нельзя назвать компанией второго эшелона, ее «еврооблигации» в ломбардном списке ЦБ. «Так что возможны даже переподписка и размещение по нижней границе», — считает он.
