Бразильский горнорудный гигант Vale планирует провести рекордное в истории горнорудной отрасли размещение акций. Компания собирается привлечь 15 млрд долл., разместив не менее 10% своих бумаг на бразильских и мировых фондовых биржах. Полученные средства компания рассчитывает потратить на расширение производства, а также на возможные крупные сделки в сфере слияний и поглощений.
Vale (бывшая CVRD) является крупнейшим в мире производителем железной руды. В прошлом году компания добыла 325 млн т железной руды. Чистая прибыль компании в 2007 году составила 11,83 млрд долл., выручка — 32,24 млрд долл.
Бразильская компания Vale собирается 30 июня провести публичное размещение своих акций, рассчитывая выручить от их продажи 15 млрд долл., сообщил в среду глава совета директоров компании Сержио Роса, передает агентство Reuters. Если размещение состоится, оно станет крупнейшим в истории отрасли. Предложение Vale выделяется даже на фоне ожидаемого уже второй год IPO UC Rusal, в ходе которого, как ожидается, компания может разместить акции на сумму в 10 млрд долл.
Решение о проведении размещения акций совет директоров Vale принял еще 26 мая. Как говорится в документах компании, Vale намерена получить не менее 14 млрд долл., не считая суммы вознаграждения, причитающегося андеррайтерам. Исходя из того, что последнее время ADR компании на Нью-Йоркской фондовой бирже торгуются в диапазоне 34,09—36,06 долл. за штуку, Vale потребуется разместить порядка 415—420 млн акций, то есть примерно 10% акционерного капитала компании. Правда, инвесторам будут предложены не только обыкновенные, но и привилегированные акции класса А, причем соотношение продаваемых бумаг компания не озвучивает. Акционеры компании будут обладать преимущественным правом на покупку бумаг. Крупнейший акционер рудной компании — холдинговая компания Valepar SA, владеющая 53,3% Vale, — уже принял решение использовать свое исключительное право.
Стоит отметить, что сейчас бумаги компании помимо NYSE торгуются на Бразильской фондовой бирже (Bovespa) и Latibex (электронная торговая система для бумаг латиноамериканских компаний).
Как сообщает Vale, средства, полученные от размещения акций, будут использованы для финансирования «программы органического роста» стоимостью 59 млрд долл., стратегических сделок по слияниям и поглощениям стратегического характера и для увеличения финансовой устойчивости. Не исключено, что после завершения процедуры размещения Vale вернется за стол переговоров по покупке контрольного пакета Xstrata. Бразильцы вышли из переговоров в марте этого года, оговорив себе право возобновления диалога. Напомним, что предыдущие переговоры не увенчались успехом из-за неуступчивости Glencore International AG — крупнейшего акционера Xstrata. Бразильцы предлагали 45 британских фунтов стерлингов за акцию Xstrata, а Glencore настаивала на 50 фунтах. Вся сделка оценивалась 90 млрд долл.
Слияние двух горнорудных компаний могло бы привести к созданию огромной корпорации с годовой выручкой более 40 млрд долл. В случае успеха на глобальном рынке появился бы еще один игрок уровня BHP Billiton или Rio Tinto, ведь Vale, по сути, является мировым лидером только в одном сегменте — производстве железной руды.
Впрочем, как отмечают эксперты PricewaterhouseCoopers в своем последнем обзоре, по капитализации Vale уже стремительно нагоняет австрало-британцев. Капитализация компании за четыре года выросла на 79%. В прошлом году бразильская компания превзошла когда-то крупнейшую мировую горнорудную компанию Anglo American и сместила ее на четвертую позицию.
